《鸾鎞记》为明人叶宪祖所作，叙写晚唐诗人温庭筠与鱼玄机的爱情故事。常见的有《六十种曲》本，中华书局版。
温庭筠才华出众，然仕途坎坷，“初至京师，人士翁然推重。然士行尘杂，不修边幅，能逐弦吹之音，为侧艳之词，公卿家无赖子弟裴诚、令狐缟之徒，相与蒱饮、酣醉终日，由是累年不第。”(《旧唐书·文苑传·温庭筠传》)辛文房《唐才子传》又说温庭筠科场中“多为邻铺假手”;“时宣宗喜歌〔菩萨蛮〕， (令狐)綯假其(温庭筠)新选进之，戒令勿泄，而遽言于人。”(中华书局1965年版)这些都成为戏剧构思的根据。
鱼玄机是位比温庭筠小几十岁的女诗人、女道士，长安人，关于她的生平行迹，正史没有任何记载。据与她同时的人皇甫枚的《三水小牍》所载，她“色既倾国，思乃入神，善读书属文，尤致意于一吟一咏。”至于她为何入观为道，说法就很不一致了，“志慕清虚，咸通初，遂从冠帔于咸宜。”(《三之水小牍》)“咸通中，为李忆补阙执箕帚，后爱衰下山，隶咸宜观为女道士。”(孙光宪《北梦琐言》)“咸通中及笄，为李忆补阙侍宠。夫人妒，不能容，忆遗隶咸宜观披戴。”(辛文房《唐才子传》)她的一生也许是很不幸的，据《三水小牍》和《北梦琐言》记载，她最后竟因笞杀女童绿翘而被杀。清人编的《全唐诗》也沿袭了这种传闻。鱼玄机传诗一卷，近五十首，写得清新流畅，婉丽凝洁，从中可以约略地窥知一点她的品行和情怀。她多少是有些出世的道士情怀的：“道性欺冰雪，禅心笑绮罗”，“放情休恨无心友，养性空抛苦海波”，“春花秋月入诗篇，白日清宵是散仙。空卷珠帘不曾下，长移一榻对山眠”;她虽身为女子，又颇有些英雄气概：“自恨罗衣掩诗句，举头空羡榜中名”，“恐向瑶池曾作女，谪来尘世未为男”;她在感情上有着自己的美好追求，而这追求又常常是落空了的：“门前红叶地，不扫待知音”，“易求无价宝，难得有心郎”，“茫茫九陌无知已，暮去朝来典绣衣”;在感情的世界里她常常是寂寞的，而她的感情又是那么地真挚细腻，所以她的诗又多表现了一个多情女子的相思与哀伤：“枕上潜垂泪，花间空断肠”，“旦夕醉吟身，相思又此春，雨中寄书使，窗下断肠人”，“别君何物堪持赠，泪落睛光一首诗”，“忆君心似西江水，日夜东流无歇时”。
以温庭筠和鱼玄机各自的品行才情，相互交往乃至建立较深厚的友谊是很自然的，鱼玄机的诗作中有两首便是题寄温庭筠的，其一为：
阶砌乱蛩鸣，庭柯烟露清。月中邻乐响，楼上远山明。珍簟凉风著，瑶琴寄恨生。嵇君懒书札，底物慰秋情。
诗中颇有思盼飞卿之意。另外，其《愁思》中“长者车音门外有”—句，“长者”大约也是指温飞卿而言的。但是二人的交往友谊，却不见于正史本传，只是在元人辛文房《唐才子传》“鱼玄机”条中才开始有了简单记载：“复与温庭筠交游，有相寄篇什”，可知温鱼交友，一直被传为文坛佳话。叶宪祖在此基础上，结合文人在明代社会生活中的境遇及自己的人生感受，进一步将温鱼的文字交往，改造成爱情婚姻关系，从而写出了《鸾鎞记》。
穷困书生杜羔，与温庭筠、贾岛交往甚密，常在一起品诗论文，饮酒纵兴。父母在时，曾将一对碧玉鸾鎞，聘赵女为妻，只因杜羔孤身落魄，遂将好事蹉跎。赵女与寡母相伴度日，素与邻家孤女鱼惠兰友善，二人诗学词藻，甚为卓异。丞相令狐綯欲买妾赠与年迈无子的李忆补阙，媒婆举荐赵女，家人便要强抢赵女完差。幸得鱼惠兰以身相替，赵女方得脱难。二人分别时，赵女将杜家的聘物一支鸾鎞赠与惠兰留念。赵母怕事有变，即刻将杜羔招赘完婚。也是天公作美，鱼惠兰被送到李家时，可巧李忆已亡故半月有馀。李老夫人想把惠兰嫁与自己兄弟，惠兰坚决不肯，偏要到咸宜观出家，无奈，老夫人也只好同意了。鱼惠兰法名鱼玄机。后来公主闻知鱼玄机“夙负诗才”，便邀她赏花作诗。于是“名播京师”，不断受到慕名者的拜会和无赖们的纠缠。温庭筠由于不愿应试时为丞相之子令狐綯之子令狐滈代笔，致使大考落第。他闻得鱼玄机的才名品貌，便生求鸾之念。于是托邻家张老太的女儿，玄机的侍女绿翘传诗给她，其诗为：
玄府仙人碧玉房，紫霞衣覆白霓裳。谢家咏雪难为句，虢国朝天不是妆。曾记山中逢阮肇，更闻湘渚嫁兰香。有缘欲乞真消息，肯向巫山梦渺茫。
这首诗不见于温庭筠的集中，显然是作者的创作。玄机接到诗后，连声赞叹：“好诗，好诗，艳若含葩，清如剪水，不枉了温飞卿也。”她也回诗一首，并将赵女所赠的一支鸾鎞作为信物赠与庭筠，其答诗曰：
苦思搜诗灯下吟，不眠长夜薄寒衾。满庭木叶愁风起，透幌纱窗怕月沉。疏散未间终遂愿，盛衰空见本来心。幽栖莫定梧桐处，暮雀啾啾空绕林。
这首诗见于鱼玄机的集中，是她寄与温庭筠的两首作品中的一首，作者也不管它与剧情是否吻合，便把它直接用在了故事里。全诗渲染了一种凄清幽婉的情境，表现了一个女子孤寂的心绪。传诗赠物之后，两人竟又无法见面，只是等到了第二年的春天，趁玄机赏花出游的机会，两个人才一个车上，一个车下地互相看了几眼。后来杜羔、温庭筠和贾岛大考俱中，杜羔劝温庭筠娶妻，温庭筠便将与玄机之约说了，并拿出鸾鎞给他看，杜羔一见便知是自己的夫人赵女赠与鱼玄机的，便和夫人为媒，与二人办了婚事。
作者写玄机入观前未曾成为李忆的妾，这一情节说明了作者尚有封建社会的贞操观念，而作者不写温鱼二人私约暗会，又体现了十分正统的礼法观念。
《鸾鎞记》中的鱼玄机，是个才貌双全、侠肝义胆的女子。作者先写她才学出众，又刻划她“为朋友者死”的品行。赵女对她说：“妹子，我二人如此诗才，若去应举，那女状无怕轮不到锦江拾翠的黄姑。”鱼玄机答道：“正是，若使天下词坛，姐姐主盟，小妹佐之，那些做歪诗的措大，怕不剥了面皮。”写女子而夸其才学，这是明清很为普遍的一股人文思潮，也是才子佳人式的戏曲小说的普遍模式，叶宪祖写赵女和鱼玄机时，也表现出了这种倾向。当赵氏母女蒙难时，玄机又挺身相救，这种侠义行为，对于一个弱女子来说，实在是难能可贵的。不仅如此，鱼玄机对生活和爱情都有着自己的追求。当李老夫人以富贵和相貌诱她嫁人时，她的回答是：“休夸称烧手样宝钗笼髩，不希罕称身材绣袄罗裙”，“俏潘安不足称，粉何郎枉自伦。”俺可不向泼巫山梦中着紧，谁待想莽桃花洞里寻春。”对于脱俗入道，过孤独寂寞的生活，她也是有充分的精神准备的，“纵教春随流水休凝思，直待老逐飞花肯断魂，做个物外闲人”，“俺待向花前涌真经几巡，启金炉把名香自焚。住居的清隐，山书小篆文。一会价鼓琴邀夜月，一会价看鹤舞闲云，不与那烟霞廝混。”这种飞花流水，闲云野鹤般的生活情趣，显然是她深受道家逍遥精神浸润的结果，所以入观超俗对她来说又像鸟儿冲破牢笼一样，她怎能不发出由衷的庆贺呢：“谢得恁开笼放鹤多情分，兀自个指点桃源好避秦。计得逍遥自在身，过却清幽几度春。”不过，只是在极有限的物质和精神基础上，道家的逍遥精神才是能够成立并成为人生的精神支柱的，尤其是对—个有血有肉、并非万念俱灰的青年才女来说，道观总是难于成为终日吃斋念经、修身养性的避难圣地的。人性昭昭，哪个妙龄女子不怀春呢?所以作者又真实地揭示了鱼玄机渴望爱情，向往美满生活的内心世界：“仔细想将起来，苦空之守，尚未卜于长久。伉俪之缘，颇留心于选择。只是要一个可意的人儿，真也难遇。目今初冬天气，好不凄楚人也。”这种揭示，一方面刻划了人物，另一方面也为情节的发展提供了契机。正是在这样的内心世界的基础上，温庭筠的出现及求爱，才不啻为天赐良缘，真是“欲缔佳姻恰正当”!对于鱼玄机来说，在未遇有情郎时，撇得爱河求净品”，待有了意中人时，“愿作鸳鸯不羡仙”，作者通过鱼玄机，正表现了一种以入世为主、出世为补的人生态度。总起来看，《鸾鎞记》中的鱼玄机形象，与我们从其诗歌作品中所能体认出的鱼玄机形象，是完全吻合的。
温庭筠也是作者着力刻划并予以赞赏的人物。他虽才高不第，却浩气不衰，信念弥坚，“我辈志气，不可少挫，任它终身不偶，那睥睨之态，放旷之怀，定然要用着它的。”《论心》出数语便将他这种磊落胸怀充分地表现出来了：
千秋信自坚，半世从人贱。直浮去富贵，浩气弥漫。任情放诞曾无忌，挥手云霄不受怜。
他不象杜羔那样把功名看得那么重，即便是丞相的差人也敢于呵斥;他也不象贾岛那样屡试不第便逃向佛门，而是追求一种任侠仗气，潇洒风流的自由生活，“天付功名会有时，人生不必浪愁眉。且将洛下愁眉客，暂作长安游侠儿”，这几句诗正是作者笔下的温庭筠内心世界的绝妙写照。
《鸾鎞记》通过杜羔、温庭筠和鱼玄机等人的生活境遇，表现了作者对生活的体验和认识。一方面，作者对文人怀才不遇、读书受贫的处境不满，发出“我辈未遇呵”、“心难按，每牢骚问天，向何缘倒颠豪杰致难堪”的尤怨;另一方面，又对封建社会中文人的悲剧性命运缺乏清醒深刻的认识，因而对封建社会的专治统治还抱有幻想，坚信“升沉会有时”，仍号召大家“人人莫负升平世”。杜羔与赵女的夫妻生活，主要是表现赵女如何激励丈夫求取功名。作者写杜羔的仕途经过，写温庭筠的爱情婚姻，正是为了全面表现作者的人生理想。如果光写温庭筠，就无法表现人生成就主要在于求取功名的主旨。正因为如此，作者以杜羔的经历为主线，以温庭筠和鱼玄机的聚散为副线，从而表现了“洞房花烛夜，金榜题名时”这种中国古代文人最为普遍和最为热烈持久的人生理想和追求。对于今天的读者来说，其局限性也是很明显的。